Fitch otorga la categoría A-(arg) al Endeudamiento de Largo Plazo de Nuevo Banco Industrial de Azul

Fitch Argentina, Bs. As. – Junio 23, 2006: Fitch Argentina ha otorgado la categoría A-(arg) Perspectiva Estable al Endeudamiento de Largo Plazo de Nuevo Banco Industrial de Azul S.A., a la vez que ha confirmado la categoría A2(arg) al Endeudamiento de Corto Plazo. La calificación refleja la adecuada situación de liquidez y de capital de la entidad, así como el buen desenvolvimiento en los segmentos de negocios en los que se desempeña, mostrando importantes ganancias en forma recurrente en los últimos 3 años. También se destaca el continuo crecimiento de los préstamos al sector privado. Si bien las calificaciones nacionales aún reflejan la persistencia de cierta vulnerabilidad en el sistema financiero, se observa una importante mejora en los indicadores macroeconómicos que han permitido una evolución favorable del entorno operativo, con un crecimiento sostenido de los depósitos y la reactivación del crédito. En feb.´03, NBIA adquirió determinados activos y pasivos del ex Banco Velox S.A. Con dicha operación, la entidad se consolidó en su rol de banco comercial minorista de proyección nacional incorporando 10 nuevas sucursales, situadas en su mayoría, en distintas ciudades del interior del país. Ello colaboró para retomar el otorgamiento de préstamos a corto plazo en volúmenes significativos y consolidarse en el segmento de comercio exterior. A mar.´06, la entidad arroja una ganancia neta de $3.0 millones, sustentada principalmente por los intereses netos generados por préstamos otorgados ($11.3 millones), el resultado de títulos públicos y privados que arrojo una ganancia de $7.8 millones, y los ingresos netos por comisiones ($6.1 millones). Para todo el ejercicio ´06 se estima una ganancia antes de impuestos de $16.3 millones. La morosidad de la cartera de préstamos de la entidad es razonable, presentando un leve ascenso desde el 10.2% (mar.´05) al 11.2% (mar.´06). Asimismo, observa una caída en su cobertura con previsiones (66.2% vs. 73.3% del año anterior). Consecuentemente, el indicador de irregularidad neta de previsiones observa un mayor compromiso potencial sobre el patrimonio neto de la entidad (17.3% a mar.´06 vs. el 12.2% a mar.´05). Al 31.03.06, el ratio de “Exposición al Sector Público sobre Activos” se ubica muy por debajo de la media del Sistema (9.7% vs 36.3%), destacándose que los bonos se encuentran contabilizados a valor de mercado. El banco registra la suma de $147.3 millones en concepto de tenencias de instrumentos del sector público (de los cuales $62.2 millones son lebacs). Depurando dicho indicador de lebacs, el mismo desciende al bajo nivel de 5.6%. El banco se fondea principalmente con depósitos. Además, aún existe un préstamo de Sedesa por un monto cercano a $30.0 millones (recibido a raíz de la operación del ex Banco Velox, y cuya cancelación se garantizó a través de títulos públicos depositados en un fideicomiso tomados a valor técnico). Sus activos líquidos representan el 37.6% de sus depósitos a mar.´06. El nivel de capitalización de la entidad se considera satisfactorio (PN/ Activos: 7.5% vs. 12.6% del S.F.A. y 15.2% del grupo de B.P.N.), especialmente teniendo en cuenta la existencia de reservas de capital adicionales, su baja exposición al sector público, y la contabilización de gran parte de los bonos a valor de mercado. Asimismo, se destaca la capacidad de la entidad de generar ganancias. Sin perjuicio de ello, el nivel de endeudamiento observa una tendencia creciente en los últimos 3 años. Nuevo Banco Industrial de Azul es un banco comercial minorista que opera una red de 19 sucursales, cuyo principal negocio es el otorgamiento de préstamos de corto plazo para empresas. También participa activamente en el trading de títulos y cambios. Los activos del Nuevo Banco Industrial de Azul alcanzaban a $1518.6 millones al 31.03.06, con un Patrimonio Neto de $113.2 millones. El informe de calificación de Nuevo Banco Industrial de Azul S.A. se encuentra disponible en nuestra página web, www.fitchratings.com.ar Contactos: Alejandro Manfredo, Ana Gavuzzo, Lorna Martin – 5411+5235-8100