Entidades Financieras
FIX (afiliada de Fitch Ratings) confirmó las calificaciones del Banco Interfinanzas S.A.
FIX (afiliada de Fitch Ratings) confirmó las calificaciones del Banco Interfinanzas S.A.
FIX (afiliada de Fitch Ratings), en adelante “FIX”, confirmó las calificaciones de Endeudamiento de Corto Plazo en A3(arg).
FACTORES RELEVANTES DE LA CALIFICACIÓN
La calificación se fundamenta en el débil desempeño histórico registrado por la entidad y el compromiso asumido por el Directorio y accionistas del banco, a partir del cual se espera que el capital tangible se conserve en niveles mínimos confortables para sostener el proceso de crecimiento y los indicadores de solvencia, hasta que la entidad logre revertir en forma sostenida su generación de flujos que alimente su capital. Asimismo, se consideró el proceso de reestructuración interna que comprendió un recambio del alto management y la adecuada calidad de activos.
SENSIBILIDAD DE LA CALIFICACIÓN
La entidad deberá conservar de manera sostenida un índice de capital tangible sobre activos tangibles del 12% con una cobertura de previsiones superior al monto de la cartera irregular, en línea con el compromiso adquirido. En caso de que el banco no lograra alcanzar los niveles establecidos, ello impulsaría la revisión a la baja de la calificación de Banco Interfinanzas.
Una mejora sostenida en la rentabilidad de la entidad que permita soportar un fortalecimiento patrimonial del banco, junto con una mayor eficiencia acompañada de un incremento en su volumen operativo podría impulsar una suba en la calificación de BI.
PERFIL
Banco Interfinanzas S.A. (BI) es un banco comercial de capital privado nacional que en los últimos períodos atravesó un proceso de cambios de accionistas y de modelo de negocios. El plan comercial vigente incluye la asistencia al segmento corporativo con financiaciones para capital de trabajo a PyMEs, con la sinergia que le aportan las empresas relacionadas a sus accionistas, y la vinculación de compañías de tamaño MEGRA (Medianas y Grandes Empresas). Así como también el desarrollo e implementación de sistemas en pos de llevar adelante un proceso de digitalización de la entidad.
La capitalización de la entidad (PN tangible / Activos tangibles) asciende a 15,0% a sep’22, superior al nivel alcanzado a sep’21. En períodos anteriores dicho indicador había reportado un deterioro debido a la presión que sobre el patrimonio ejerció el resultado negativo. FIX espera, en base al compromiso asumido por el Directorio y accionistas del banco, que el capital tangible se conserve en niveles mínimos del 12% para sostener el proceso de crecimiento, hasta que la entidad logre revertir en forma sostenida su generación de flujos que alimente su capital.
La entidad aún registra pérdidas aunque sus resultados presentan una leve mejora respecto de sep’21 producto del flujo de ingreso por tenencia de títulos públicos y los menores cargos por incobrabilidad.
Su cartera irregular representa el 2,8% del total de financiaciones a sep’22, se ubicapor encima del sistema financiero (2,1%), mostrando un ligero deterioro respecto a sep’21. Asimismo, la cobertura de la cartera irregular con previsiones es adecuada y se espera se mantenga en un nivel mínimo del 100% de acuerdo al compromiso asumido por la entidad.
A sep’22, sus activos líquidos (Disponibilidades + Letras de Liquidez del BCRA + pases activos + call menor a 30 días) representan el 25,9% del total de depósitos más pasivos financieros con vencimiento dentro del año, lo cual se considera aceptable dada la concentración de depósitos del banco. Asimismo, si se incorpora la cartera con vencimiento menor a 90 días, ajustada por mora, y los pasivos financieros a 90 días, el ratio de cobertura asciende al 76,7%.
Para acceder a los informes de calificación, por favor consultar en el sitio web de la calificadora, www.fixscr.com.
INFORMES RELACIONADOS Y METODOLOGÍA APLICABLE
FIX utilizó la Metodología de Entidades Financieras presentada ante la Comisión Nacional de Valores (disponible en www.cnv.gov.ar).
El informe correspondiente se encuentra disponible en nuestra web "www.fixscr.com”.
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